Máy Tính Khối Lượng Vị Thế

Xác định khối lượng vị thế trả lời câu hỏi duy nhất mà bạn hoàn toàn kiểm soát được trước một giao dịch: bạn sẽ mất bao nhiêu nếu phán đoán sai. Hãy cố định con số đó trước, dưới dạng phần trăm của tài khoản, rồi khối lượng lot sẽ tự nhiên được suy ra từ phép tính. Khi tính theo cách này, mức cắt lỗ rộng sẽ tự động cho ra một vị thế nhỏ hơn, còn mức cắt lỗ hẹp sẽ cho ra vị thế lớn hơn, nhờ đó mọi giao dịch đều rủi ro cùng một tỷ lệ tài khoản bất kể sản phẩm hay khung thời gian nào.

Cách làm ngược lại, chọn khối lượng lot trước rồi hy vọng mức cắt lỗ có thể chịu đựng được, chính là cách các tài khoản cháy: cùng một khối lượng 1.00 lot vốn thận trọng trên EUR/USD lại trở nên cực kỳ liều lĩnh trên vàng, vì kích thước hợp đồng và độ biến động khác nhau tới cả một bậc độ lớn giữa các sản phẩm.

lot = (số dư × rủi ro%) ÷ (khoảng cách cắt lỗ × kích thước hợp đồng × tỷ giá quy đổi)

trong đó khoảng cách cắt lỗ tính theo đơn vị giá (số pip × giá trị một pip, hoặc |giá vào − giá cắt lỗ|), kích thước hợp đồng là số đơn vị trên 1.00 lot, và tỷ giá quy đổi chuyển đồng tiền yết giá của sản phẩm sang đồng tiền tài khoản của bạn (bằng 1 nếu hai đồng tiền đã trùng nhau).

Ví dụ minh họa

Một tài khoản 10.000 đô la chấp nhận rủi ro 1% trên EUR/USD với mức cắt lỗ 20 pip. Ngân sách rủi ro: 100 đô la. Một lot chuẩn là 100.000 EUR, và một pip là 0.0001, nên mức cắt lỗ 20 pip trên một lot làm mất 20 × 0.0001 × 100.000 = 200 đô la. Đồng tiền yết giá đã là USD nên không cần quy đổi:

lot = $100 ÷ $200 = 0.50 lot (50.000 EUR)

Cùng tài khoản, cùng mức rủi ro 1%, nhưng trên vàng với mức cắt lỗ 5.00 đô la: một lot là 100 ounce, nên mức cắt lỗ trên một lot làm mất 5.00 × 100 = 500 đô la, và vị thế là $100 ÷ $500 = 0.20 lot. Cùng mức rủi ro nhưng khối lượng lot rất khác nhau, đó chính xác là điểm mấu chốt.

Những máy tính khác thường sai ở đâu

Sai lầm kinh điển là giả định mọi sản phẩm đều hoạt động như forex. CFD chỉ số là bãi mìn thực sự: tùy sàn giao dịch, một lot NAS100 có thể trị giá 1, 5, 10 hoặc 20 đô la mỗi điểm, chênh lệch kết quả gấp 20 lần với cùng một đầu vào. Dầu thì chia giữa lot CFD 100 thùng và hợp đồng tương lai 1.000 thùng. Máy tính này đi kèm giá trị mặc định hợp lý, đánh dấu mọi sản phẩm mà các sàn thực sự có sự khác biệt, và cho phép bạn đặt chính xác kích thước hợp đồng theo thông số của sàn mình, vì một công cụ tính khối lượng vị thế đoán mò trong im lặng còn tệ hơn không có công cụ nào cả.

Lý do một công cụ duy nhất có thể tính khối lượng cho giao dịch EUR/USD, vàng, Bitcoin và DAX là vì chỉ có một con số thay đổi giữa chúng: kích thước hợp đồng, tức số đơn vị mà một lot kiểm soát. Phép tính rủi ro hoàn toàn giống nhau. Bạn chọn sản phẩm và máy tính sẽ nạp quy ước mà hầu hết các sàn sử dụng, 100.000 đơn vị cho một lot forex chuẩn, 100 ounce cho vàng, một đồng coin cho tiền điện tử giao ngay, một đơn vị chỉ số cho chỉ số tiền mặt, và bạn xác nhận hoặc ghi đè giá trị đó theo thông số của sàn mình. Mọi thứ sau đó, giá trị pip hay giá trị điểm và con số lot cuối cùng, đều được suy ra từ một trường duy nhất này.

Điều khiến người ta bối rối là kết quả đến với một đơn vị khác nhau tùy thị trường, và từ "lot" âm thầm thay đổi ý nghĩa. Trên forex, đó là lot 100.000. Trên vàng, đó là lot 100 ounce. Trên tiền điện tử giao ngay, hầu hết mọi người tính khối lượng theo số coin hoặc theo đô la thay vì lot, vì vậy hãy đặt kích thước hợp đồng là 1 và đọc kết quả như số lượng BTC hoặc ETH. Trên hợp đồng tương lai, một "lot" là một hợp đồng do sàn giao dịch định nghĩa, chẳng hạn MES hoặc MNQ, với hệ số nhân cố định trên mỗi điểm. Máy tính này tính được cả bốn trường hợp; bạn chỉ cần biết mình đang đọc đơn vị nào.

Xác định cắt lỗ theo ATR

Nhiều trader đặt mức cắt lỗ bằng một bội số của Biên độ Dao động Thực trung bình (ATR) tính từ điểm vào lệnh, thay vì một con số tròn, để mức cắt lỗ tự điều chỉnh theo độ biến động hiện tại. Điều này không cần một máy tính riêng: đọc ATR của sản phẩm trên biểu đồ của bạn, nhân với hệ số bạn chọn (1.5 lần và 2 lần là phổ biến), rồi nhập kết quả vào đây làm khoảng cách cắt lỗ. ATR càng rộng thì tự nhiên vị thế càng nhỏ, đó chính xác là hành vi bạn mong muốn, một thị trường biến động mạnh sẽ nhận khối lượng nhỏ hơn với cùng mức rủi ro tài khoản. Công thức không quan tâm bạn đã xác định khoảng cách cắt lỗ bằng cách nào; ATR chỉ quyết định con số bạn nhập vào.