Prop-Firm-Drawdown-Rechner

Die Formeln

Statischer Floor = Start × (1 - maxDD)
Trailing Floor = Equity-Hoch - Start × maxDD
Max. Risiko fur N Verluste = 1 - (Floor ÷ Equity)^(1/N)

Der tagliche Floor ist das heutige Startkapital abzuglich des taglichen Verlustlimits (tagliche % × Kontogrosse, die Konvention, die die meisten Unternehmen verwenden; einige berechnen es auf Basis der taglichen Start-Equity, weshalb beide Eingaben getrennt sind). Ihre effektive Verstossgrenze ist der hohere Floor, da Sie diesen beim Fallen zuerst erreichen, und der Rechner zeigt an, welche Einschrankung aktuell bindend ist.

Uberlebbare aufeinanderfolgende Verluste gehen von Fixed-Fractional-Sizing aus: Jeder Verlust multipliziert die Equity mit (1 - Risiko), sodass die Verlust-Streck, die zum Verstoss fuhrt, das kleinste n ist, bei dem Equity × (1 - Risiko)^n den Floor erreicht oder unterschreitet, n = ln(Floor/Equity) ÷ ln(1 - Risiko). Die Umkehrung dieser Formel beantwortet die praktischere Planungsfrage: Gegeben die Streakslange, die Sie uberstehen mochten, wie gross ist das maximale Risiko pro Trade, das Sie sich leisten konnen?

Ein praktisches Beispiel

Angenommen, Sie absolvieren eine Erstbewertung uber $100.000 mit einem maximalen Trailing-Drawdown von 10 Prozent, und aus irgendeinem Grund ist Ihr Handelskontostand von seinem Hohepunkt von $104.000 auf $101.000 gefallen. Statisch setzt die Untergrenze auf $90.000. Trailing setzt sie auf 104.000 - 10.000 = $94.000. Ihr Spielraum betragt $7.000 (6,9 % Ihrer Equity) oder weniger als die in den Regeln angegebenen 10 Prozent. Bei einem Prozent Fixed-Fractional-Risiko kann dieser Spielraum sieben aufeinanderfolgende Verluste absorbieren (101.000 × 0,99^7 ist ungefahr $94.139, was mehr als der Floor ist; acht Verluste fuhren zu einem Verstoss bei ungefahr $93.197). Um sicherzustellen, dass Sie zehn aufeinanderfolgende Verluste uberstehen, mussen Sie Ihr Risiko auf 1 - (94.000/101.000)^(1/10) also ungefahr 0,72 % pro Trade senken.

Und an den meisten Tagen ist keine davon Ihre wirkliche Einschrankung. Mit einem taglichen Limit von 5 %, gemessen ab einem Tagesstart von $101.000, liegt der heutige Floor bei $96.000, hoher als der Trailing-Floor, sodass das tagliche Limit zuerst greift. Handler, die nur um den maximalen Drawdown herum planen, scheitern regelmasig an einem taglichen Verstoss, wahrend das "grosse" Polster unberuhrzt bleibt.

EOD versus intraday Trailing und Unternehmensvergleich

Wie streng eine Trailing-Regel ist, hangt davon ab, wann sich der Floor aktualisiert. Ein intraday Trailing-Floor folgt Ihrem hochsten Equity-Tick, sodass ein nicht realisierter Hochwert, den Sie nie verbucht haben, ihn trotzdem anhebt; diese Version modelliert die Equity-Hoch-Eingabe oben. Ein End-of-Day (EOD) Trailing-Floor aktualisiert sich nur mit Ihrem Tagesabschlusskonto, sodass intraday-Spitzen nicht gegen Sie zahlen; er liegt in der Strenge zwischen statischem und intraday-Trailing. Unternehmen kombinieren diese frei: Apex, TopStep, Uprofit, Maven, Take Profit Trader und die ubrigen wahlen jeweils eine Kombination aus Drawdown-Grosse, Trailing-Typ und Reset-Zeit, was genau der Grund ist, warum ein Schlagzeilen-"$3.000 Drawdown" oder "6% Drawdown" fur sich allein fast nichts aussagt. Geben Sie hier die tatsachlichen Zahlen jedes Unternehmens ein und vergleichen Sie den Floor und den Spielraum, den sie tatsachlich lassen, nicht den Prozentsatz auf der Marketingseite.

Warum Trailing-Regeln das Hochskalieren bestrafen

Bei einer statischen Regel ist fruhzeitiger Gewinn ein echtes Polster: Jeder verdiente Dollar ist ein Dollar weiter vom Floor entfernt. Bei einer Trailing-Regel wird fruhzeitiger Gewinn eins-zu-eins in Floorhohe umgewandelt, bis der Limit sperrt (falls er es uberhaupt tut). Die praktische Konsequenz ist, dass das Risiko pro Trade unmittelbar nach einem neuen Equity-Hochstand unter einer Trailing-Regel am kleinsten sein sollte, genau dann, wenn Selbstuberschatzung sagt, es zu erhohen. Das Ausfuhren Ihrer eigenen Zahlen hier nach jedem Handelstag, dreissig Sekunden Verwaltung, halt den Floor sichtbar, wahrend er sich bewegt. Kombinieren Sie dies mit dem Ruin-Risiko-Simulator, um zu sehen, wie oft die Verlustserien Ihrer Strategie die relevanten Langen erreichen, und mit dem Gewinnziel-Rechner, um die Bestehenswahrscheinlichkeit zu sehen, die diese Einschrankungen fur Sie lassen.